Forex. Pod tą sympatyczną nazwą kryje się największy rynek finansowy
świata.
Kiedyś dostępny tylko funduszom hedgingowym, bankom i międzynarodowym korporacjom,
dla niewielkich inwestorów był odległy niczym terra incognita. Jednak wraz z rozwojem
internetu możliwość aktywnego uczestniczenia w grze na rynku walutowym zapukała do
drzwi dziesiątek tysięcy indywidualnych użytkowników komputerów.
Dlaczego warto podjąć wyzwanie i zacząć inwestować na tym rynku? Oprócz tego, że
dostęp do niego jest wręcz dziecinnie prosty i że jest on czynny 24/7 (jak dobry sklep
spożywczy), Forex jest też miejscem, gdzie można zarabiać zarówno przy trendach
zwyżkowych, jak i zniżkowych. Równie łatwo można na nim jednak stracić. Chcesz
przekonać się, jak wyjść na swoje i nie zaprzepaścić rodzinnych oszczędności?
Zaufaj doświadczonym inwestorom!
Dowiedz się:
- skąd się biorą kursy walut;
- jakie strategie sprawdzają się na tym rynku;
- jak wyszukiwać dane o rynku finansowym;
- w czym może Ci pomóc analiza techniczna;
- jak przygotować spójną strategię handlu walutami;
- czy da się ocenić ryzyko inwestycyjne i ograniczyć potencjalne straty.
DODATKI SPECJALNE:
Wskazówki dla traderów rynku walutowego, praktyczne propozycje planów gry, uniwersalne
zasady zarządzania ryzykiem
Spis treści:
O autorach (13)
Podziękowania od autorów (15)
Wstęp (17)
- O książce (18)
- Konwencje zastosowane w książce (19)
- Czego nie czytać (19)
- Naiwne założenia (20)
- Jak podzielona jest książka (20)
- Część I: Handel na największym światowym rynku finansowym (21)
- Część II: Waluty w ruchu: co powoduje zmiany kursów? (21)
- Część III: Opracowanie planu (21)
- Część IV: Realizacja planu (21)
- Część V: Dekalogi (21)
- Ikony użyte w książce (22)
- Co dalej (22)
Część I: Handel na największym światowym rynku finansowym (23)
Rozdział 1: Rynek walutowy - podstawy (25)
- Na czym polega handel walutami? (25)
- Spekulacja jako przedsięwzięcie biznesowe - działalność handlowa (26)
- Waluty jako środek wymiany handlowej (26)
- Co wpływa na kurs waluty? (27)
- Czynniki fundamentalne mają wpływ na rynek walutowy (28)
- ...chyba że to technikalia wpływają na kurs waluty (28)
- ...albo zupełnie co innego (29)
- Tworzenie planu działań na rynku walutowym (29)
- Określenie stylu gry na rynku walutowym (30)
- Planowanie gry (30)
- Wykonanie planu gry od A do Z (31)
Rozdział 2: Czym jest rynek Forex? (33)
- Rynek wymiany walut w liczbach (34)
- Transakcje typu spot (35)
- Spekulacja na rynku walut (35)
- Skorzystać na płynności tak, by przy tym nie przemoknąć do suchej nitki (36)
- Roboczy dzień na rynkach walutowych na całym świecie (37)
- Otwarcie tygodnia rynkowego (37)
- Transakcje na azjatyckich rynkach walutowych (38)
- Transakcje w czasie sesji na rynkach europejskich (39)
- Transakcje w czasie sesji na rynkach północnoamerykańskich (39)
- Kluczowe godziny i wydarzenia (40)
- Indeks dolara amerykańskiego (41)
- Rynek walut i inne rynki finansowe (42)
- Złoto (43)
- Ropa naftowa (43)
- Giełdy papierów wartościowych (43)
- Obligacje (44)
- Zaczynamy przygodę z rachunkiem demonstracyjnym (44)
Rozdział 3: Kto handluje walutami? Poznajmy graczy z rynku Forex (47)
- Rynek międzybankowy (47)
- Czym jest rynek międzybankowy? (48)
- Z banku do banku i dalej (49)
- Zabezpieczający a spekulanci (50)
- Zabezpieczanie pozycji (51)
- Przepływy o charakterze globalnym (53)
- Spekulanci (53)
- Fundusze hedgingowe (54)
- Day-traderzy duzi i mali (56)
- Rządy i banki centralne (56)
- Zarządzanie rezerwami walutowymi (56)
- Bank Rozrachunków Międzynarodowych (58)
- Grupa G7 (58)
Rozdział 4: Mechanizm handlu walutą (61)
- Zakup i sprzedaż - dokonywane jednocześnie (61)
- Waluty chodzą parami (62)
- Krótkie i długie pozycje (64)
- Zysk i strata (66)
- Rachunki depozytowe i likwidacja pozycji (66)
- Niezrealizowany oraz zrealizowany zysk (strata) (67)
- Obliczanie zysku i straty na podstawie pipsów (67)
- Uwzględnianie zysku i straty w obliczeniu depozytu (68)
- Rolowanie a stopa procentowa (69)
- Waluta to przecież nic innego jak pieniądze (69)
- Data waluty i rozliczenie transakcji (70)
- Dni świąteczne na rynku walutowym a data waluty (71)
- Stosowanie rolowania (71)
- O tym, jak należy rozumieć kursy par walutowych (73)
- Kupno i sprzedaż (73)
- Widełki cenowe (74)
- Dokonywanie transakcji (74)
- Transakcje w czasie rzeczywistym (75)
- Zlecenia oczekujące (77)
Część II: Waluty w ruchu: co powoduje zmiany kursów? (83)
Rozdział 5: Poznajemy bliżej główne pary walutowe (85)
- Wielki dolar: para EUR/USD (86)
- Podstawy handlu na parze EUR/USD (86)
- Zachowanie się pary EUR/USD (89)
- Kilka uwag na temat taktyki handlu dla pary EUR/USD (91)
- Gdzie Wschód spotyka się z Zachodem: USD/JPY (93)
- Podstawy handlu na parze USD/JPY (93)
- Zachowanie się kursu pary USD/JPY (96)
- Taktyka handlu parą USD/JPY (98)
- Pozostałe główne pary: Sterling i Swissy (99)
- Funt brytyjski: GBP/USD (100)
- Bezpieczna przystań czy źródło paniki? Para USD/CHF (102)
- Zachowania kursów par walutowych GBP/USD i USD/CHF (104)
- Taktyka handlu na parach GBP/USD i USD/CHF (105)
Rozdział 6: Mniej popularne pary walutowe i transakcje na krosach (109)
- Transakcje na mniej popularnych parach dolarowych: USD/CAD, AUD/USD i NZD/USD (109)
- Kwestie fundamentalne pary USD/CAD (110)
- Fundamenty dla pary AUD/USD (113)
- Fundamenty dla pary NZD/USD (115)
- Rozważania na temat przebiegu transakcji par USD/CAD, AUD/USD i NZD/USD (117)
- Pary krzyżowe - krosy (119)
- Dlaczego warto grać na krosach? (120)
- Obliczanie kursów krzyżowych (121)
- Krosy śladami dolara (121)
- Transakcje dotyczące krosów z jenem (123)
- Transakcje dotyczące krosów z euro (123)
- Transakcje na parach walutowych z polskim złotym: EUR/PLN i USD/PLN (124)
- Kwestie fundamentalne par EUR/PLN i USD/PLN (124)
- Transakcje na parach EUR/PLN i USD/PLN w liczbach (126)
- Krajowe wydarzenia i raporty z danymi ekonomicznymi mogące mieć wpływ na notowania
par EUR/PLN i USD/PLN (126)
- Rozważania na temat przebiegu transakcji par USD/PLN i EUR/PLN (127)
- Analiza techniczna na parach z PLN: nie bądź aptekarzem (127)
Rozdział 7: Spojrzenie na rynek walutowy z szerszej perspektywy (129)
- Waluty a stopy procentowe (130)
- Właśnie nadeszła przyszłość: oczekiwania wobec stóp procentowych (131)
- Różnice w wysokości stóp procentowych (132)
- Polityka monetarna - podstawy (133)
- Przyglądamy się bazowym stopom procentowym (133)
- Łatwy i trudny pieniądz (134)
- Identyfikacja cyklów polityki monetarnej (135)
- Obserwujemy działania przedstawicieli banków centralnych (137)
- Interpretacja komunikatów dotyczących polityki monetarnej (139)
- O kwestii oczekiwań (141)
- Oficjalna polityka walutowa i retoryka (142)
- Polityka walutowa czy stanowisko w sprawie waluty? (142)
- Kto rozdaje karty w środowisku instytucji związanych z zarządzaniem walutami? (143)
- Interwencja na rynku walutowym (145)
- Ryzyko geopolityczne i ważne wydarzenia na świecie (148)
Rozdział 8: Rozumienie i praktyczne zastosowanie wiadomości z rynku, danych i
informacji (151)
- Źródła informacji rynkowych (152)
- Sztuka wsiadania do odjeżdżającego pociągu (152)
- Badając puls rynku (152)
- Analitycy, ekonomiści, stratedzy - co ich odróżnia? (154)
- Pogłoski: tam, gdzie jest dym, musi być ogień (155)
- Wiadomości z rynku z pewnej perspektywy - skupmy się na głównych tematach (156)
- Tematy fundamentalne (157)
- Analiza tematów technicznych (160)
- Sprawdzian - oczekiwania versus rzeczywistość (161)
- Rola oczekiwań konsensusu (162)
- Gra na prognozach (163)
- Kiedy dobre prognozy zmieniają się w złe (164)
- Przewidywanie alternatywnych scenariuszy (164)
Rozdział 9: Koncentrujemy się na danych fundamentalnych (167)
- Wyszukiwanie danych (168)
- Ekonomia - podstawy przydatne traderowi walut: rozumienie danych gospodarczych (169)
- Rynek pracy (169)
- Konsument (170)
- Sektor przedsiębiorstw (170)
- Wskaźniki strukturalne (170)
- Ocena raportów gospodarczych z perspektywy tradera (171)
- Rozumienie i analiza danych historycznych (171)
- Docieramy do sedna (172)
- Dane poruszające rynek - Stany Zjednoczone (173)
- Raporty z rynku pracy (173)
- Wskaźniki inflacyjne (176)
- Produkt krajowy brutto (znaczenie: duże) (177)
- Bilans handlowy i saldo na rachunku obrotów bieżących (178)
- Wiodące wskaźniki ekonomiczne (znaczenie: małe) (179)
- Instytut Zarządzania Podażą i raporty na temat zakupów przedsiębiorstw (179)
- Raporty dotyczące nastrojów konsumenckich (180)
- Dochód i wydatki osobiste (znaczenie: średnie) (180)
- Sprzedaż detaliczna (znaczenie: duże) (181)
- Zamówienia na dobra trwałego użytku (znaczenie: średnie) (181)
- Wskaźniki koniunktury na rynku nieruchomości (181)
- Wskaźniki regionalne Rezerwy Federalnej (182)
- "Beżowa księga" FED (znaczenie: duże) (183)
- Najważniejsze raporty międzynarodowe (184)
- Strefa euro (184)
- Japonia (185)
- Wielka Brytania (185)
- Kanada (186)
- Australia (186)
- Szwajcaria (187)
- Nowa Zelandia (187)
Rozdział 10: Rozwiewamy mgłę niepewności za pomocą analizy technicznej
(189)
- Filozofia analizy technicznej (190)
- Czym jest analiza techniczna? (190)
- Czym nie jest analiza techniczna? (190)
- Formy analizy technicznej (191)
- Identyfikacja poziomów wsparcia i oporu (191)
- W oczekiwaniu na potwierdzenie (193)
- Sztuka analizy technicznej (194)
- Wykresy słupkowe i świecowe (194)
- Rysowanie linii trendu (196)
- Rozpoznawanie formacji na wykresie (197)
- Zniesienia Fibonacciego (207)
- Nauka o analizie technicznej (208)
- Oscylatory i badania impetu (209)
- Wskaźniki identyfikacji trendu (212)
Część III: Opracowanie planu (215)
Rozdział 11: Szkolenie i przygotowanie do bitwy (217)
- Szukamy najlepszego stylu gry (217)
- Rozważania bazujące na rzeczywistości i stylu życia gracza (218)
- Znaleźć czas na analizy rynkowe (219)
- Analiza techniczna a analiza fundamentalna (219)
- Dla każdego coś dobrego... (220)
- Krótkoterminowy, regularny day-trading (221)
- Średnioterminowa gra na zmiany trendu (223)
- Długoterminowy handel na podstawie danych makroekonomicznych (225)
- Tworzenie dyscypliny gry (227)
- Jak wyzbyć się wpływu emocji? (229)
- O tym, czego się spodziewać (230)
- Oszczędzaj amunicję (231)
Rozdział 12: Planowanie transakcji (233)
- Rutynowa analiza danych rynkowych (233)
- Analiza techniczna w rozbiciu na różne interwały (234)
- Rozpoznawanie właściwych poziomów wsparcia i oporu (238)
- Linie trendu (239)
- Szczyty i dołki (240)
- Przedziały konsolidacji (240)
- Zniesienia (240)
- Szukamy symetrii z kanałami i formacjami (240)
- Wytyczanie kanałów cenowych (241)
- Identyfikacja wsparcia i oporu z wykorzystaniem zniesień Fibonacciego (242)
- Z impetem za rynkiem (244)
- Włączenie analizy siły trendu (impetu) do rutynowej analizy technicznej (244)
- Obserwacja siły trendu w perspektywie czasowej (245)
- Gra na podstawie rozbieżności pomiędzy kursem i siłą trendu (245)
- Wykorzystywanie impetu do oceny optymalnego momentu otwarcia i zamknięcia pozycji (246)
- Gra na bazie formacji wykresów świecowych (248)
- Strategia gry od A do Z (249)
- Fundamenty i technika mogą iść ze sobą w parze! (252)
- Wykorzystaj trend (254)
- Banki centralne mogą namieszać... również na parach krzyżowych (255)
- Nie wszystkie wybicia pozwalają zarobić (257)
- Formacja harmoniczna na USD/CAD (258)
- GBP/USD lubi się cofać (260)
- Oscylator stochastyczny na rynku USD/PLN (262)
- Urywamy kawałek większego ruchu na USD/CHF (263)
Rozdział 13: Rozważania na temat zarządzania ryzykiem (265)
- Zarządzanie ryzykiem to coś więcej niż tylko unikanie strat (265)
- Ryzyko związane z płynnością, zmiennością i lukami cenowymi (266)
- Mechanizm dźwigni finansowej zwiększa zyski i straty - a także oczekiwania (269)
- Jak rozumieć wymagania dotyczące depozytu (270)
- Mamy zwycięzcę! Ochrona zysków (271)
- Efektywne plasowanie zleceń (271)
- Zarządzanie ryzykiem podczas gry na rynkach walutowych (274)
- Analiza strategii handlu w celu określenia rozmiaru pozycji (275)
- Matematyka - czyli ryzyko przybiera realny kształt (276)
- Opracowanie planu gry z uwzględnieniem poziomu ryzyka (276)
- Wybór brokera (278)
- Różne modele biznesowe firm brokerskich (278)
- Brokerzy a ryzyko finansowe (280)
- Zawodna technika a planowanie awaryjne (280)
Część IV: Realizacja planu (283)
Rozdział 14: Naciskamy spust (285)
- Otwieranie pozycji (285)
- Kupowanie i sprzedawanie po bieżącej cenie rynkowej (285)
- Uśrednianie pozycji (286)
- Spekulacja na przełamaniach (290)
- Poprawne przeprowadzenie transakcji (294)
- Kupowanie i sprzedawanie online (294)
- Składanie zleceń (296)
Rozdział 15: Aktywne zarządzanie otwartą pozycją (297)
- Monitorowanie rynku po otwarciu pozycji (298)
- Śledzenie zmian na rynku za pomocą alarmów cenowych (298)
- Czujne monitorowanie nowych danych i rozwoju wydarzeń (299)
- Obserwujemy inne rynki finansowe (300)
- Aktualizacja planu gry w miarę upływu czasu (301)
- Linie trendu z czasem zmieniają się (302)
- Zbliżające się terminy wydarzeń mogą wymagać modyfikacji planu gry (304)
- Aktualizacja poziomów zleceń w ślad za zmianami cen (304)
- Podnoszenie poziomów realizacji zysku (305)
- Zacieśnianie poziomów aktywacji zleceń typu stop-loss w celu ochrony zysków (306)
Rozdział 16: Zamknięcie pozycji i ocena efektów transakcji (307)
- Zamykanie pozycji (308)
- Realizacja zysku i zamknięcie ze stratą (308)
- Ustal i zapomnij: niech rynek sam uaktywni Twoje zlecenie (310)
- Wyrównywanie pozycji po fakcie (311)
- Wyjście z rynku we właściwym czasie (311)
- Wyjście po najlepszej cenie (312)
- Ocena strategii gry (313)
- Identyfikacja dobrych i złych posunięć (313)
- Aktualizacja rejestru transakcji (314)
Część V: Dekalogi (317)
Rozdział 17: Dziesięć nawyków skutecznych traderów rynku walutowego (319)
- Handel według planu (319)
- Przewidywanie konsekwencji wydarzeń (319)
- Zachowanie elastyczności (320)
- Przygotowanie do tradingu (320)
- Uwaga poświęcona analizie technicznej (321)
- Dryfowanie z falą - trading w kanale oscylacji kursów (321)
- Skupienie uwagi na ograniczonej liczbie par (321)
- Ochrona zysków (322)
- Handel oparty na stop-lossach (322)
- Obserwacja innych rynków (322)
Rozdział 18: Dziesięć największych błędów początkujących traderów
(323)
- Przedłużanie czasu aktywności pozycji generujących straty i zbyt szybkie zamykanie
pozycji przynoszących zysk (323)
- Spekulowanie bez planu (324)
- Spekulowanie bez stop-lossów (324)
- Przenoszenie zleceń typu stop-loss (324)
- Overtrading (325)
- Nie przesadzaj z dźwignią (325)
- Nieprzystosowanie do zmieniających się warunków rynkowych (326)
- Nieświadomość znaczenia nowych informacji i danych gospodarczych (326)
- Gra defensywna (326)
- Realistyczne oczekiwania (327)
Rozdział 19: Dziesięć zasad zarządzania ryzykiem (329)
- Wykorzystuj zlecenia typu stop-loss (329)
- Korzystaj z dźwigni, ale rozsądnie (330)
- Graj z planem (330)
- Bądź na bieżąco (330)
- Graj uważnie i krok po kroku (330)
- Spójrz na rynek z szerszej perspektywy (331)
- Regularnie realizuj zyski (331)
- Uwzględnij ryzyko typowe dla pary walutowej (331)
- Przed przekazaniem zlecenia do realizacji - sprawdź je dwa razy (331)
- Wypłacaj pieniądze z rachunku brokerskiego (332)
Rozdział 20: Dziesięć najlepszych źródeł wiedzy (333)
- "Analiza techniczna rynków finansowych", John Murphy (333)
- "Świece i inne japońskie techniki analizowania wykresów", Steve Nison (334)
- "Teoria fal Elliotta", Alfred J. Frost, Robert R. Prechter jr. (334)
- "Podstawy analizy technicznej", Martin J. Pring (334)
- "Technical Analysis for Dummies", Barbara Rockefeller (335)
- "Księga pięciu kręgów", Musashi Miyamoto (335)
- "Wspomnienia gracza giełdowego", Edwin Lefevre (335)
- "Mistrzowie rynków finansowych", Jack D. Schwager (336)
- "Thirty Days of Forex Trading", Raghee Horner (336)
- "Come into My Trading Room", Alexander Elder (336)
Skorowidz (337)
352 strony, oprawa miękka
